中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)近日發(fā)布的《2024年上半年證監(jiān)會(huì)行政執(zhí)法情況綜述》(以下簡(jiǎn)稱(chēng)《綜述》)顯示，上半年，證監(jiān)會(huì)查辦證券期貨違法案件489件，作出處罰決定230余件、同比增長(zhǎng)約22%，懲處責(zé)任主體509人(家)次、同比增長(zhǎng)約40%，市場(chǎng)禁入46人、同比增長(zhǎng)約12%，合計(jì)罰沒(méi)款金額85億余元、超過(guò)去年全年總和。
《綜述》強(qiáng)調(diào)，“從嚴(yán)執(zhí)法永遠(yuǎn)在路上”，并點(diǎn)名了因涉嫌違規(guī)違法而遭懲處的部分企業(yè)和個(gè)人，以之作為典型警示案例。
據(jù)悉，下一步，證監(jiān)會(huì)將始終堅(jiān)持“長(zhǎng)牙帶刺”、一以貫之嚴(yán)監(jiān)嚴(yán)管，更加突出從嚴(yán)導(dǎo)向，更加突出規(guī)范公正，更加突出合力共治，更加突出懲防并舉，以強(qiáng)有力行政執(zhí)法工作護(hù)航資本市場(chǎng)高質(zhì)量發(fā)展，不斷增強(qiáng)投資者的獲得感和投資安全感。
查辦信息披露違法行為案件192件
數(shù)據(jù)顯示，上半年，證監(jiān)會(huì)將從嚴(yán)打擊財(cái)務(wù)造假等信息披露違法行為列為執(zhí)法重點(diǎn)，共查辦相關(guān)案件192件、同比增長(zhǎng)25%，共處罰責(zé)任主體283人(家)次、同比增長(zhǎng)約33%，罰沒(méi)金額47億余元、同比增長(zhǎng)約6倍，刑事移送230人(家)次、同比增長(zhǎng)238%。
具體來(lái)看，證監(jiān)會(huì)堅(jiān)持“申報(bào)即擔(dān)責(zé)”，嚴(yán)懲欺詐發(fā)行，堅(jiān)決阻斷發(fā)行上市“帶病闖關(guān)”。對(duì)于涉嫌重大違法違規(guī)行為的發(fā)行人，即時(shí)撤回發(fā)行上市申請(qǐng)，堅(jiān)持一查到底。
而對(duì)已上市的公司，聚焦執(zhí)法重點(diǎn)，從嚴(yán)查處上市公司財(cái)務(wù)造假行為，助力提高上市公司質(zhì)量。
如嚴(yán)厲處罰鵬博士電信傳媒集團(tuán)股份有限公司通過(guò)操控資產(chǎn)減值計(jì)提節(jié)奏虛增利潤(rùn)和資產(chǎn)的行為，對(duì)公司及相關(guān)責(zé)任人員罰款3400萬(wàn)元；嚴(yán)肅查處了上海實(shí)業(yè)發(fā)展股份有限公司等信息披露違法案件，對(duì)公司及相關(guān)責(zé)任人員分別開(kāi)出高額罰單。
“需要指出的是，上市公司仍是中國(guó)優(yōu)秀企業(yè)群體的代表，是經(jīng)濟(jì)的基本盤(pán)和高質(zhì)量發(fā)展的重要微觀基礎(chǔ)，執(zhí)行與國(guó)際等效的企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和內(nèi)控規(guī)范?！弊C監(jiān)會(huì)有關(guān)負(fù)責(zé)人表示，證券執(zhí)法的目的，正是識(shí)別和有力打擊違法少數(shù)，促進(jìn)資源向守法合規(guī)、經(jīng)營(yíng)規(guī)范的上市公司流動(dòng)，保護(hù)投資者合法權(quán)益，維護(hù)市場(chǎng)秩序。
在打擊上市公司相關(guān)違法行為的過(guò)程中，證監(jiān)會(huì)強(qiáng)調(diào)進(jìn)一步壓實(shí)“看門(mén)人”責(zé)任，嚴(yán)懲中介機(jī)構(gòu)未勤勉盡責(zé)違法行為。一方面，依法對(duì)機(jī)構(gòu)和責(zé)任個(gè)人進(jìn)行“雙罰”。如中興財(cái)光華會(huì)計(jì)師事務(wù)所及相關(guān)責(zé)任人員在審計(jì)過(guò)程中未對(duì)異常跡象保持合理懷疑，審計(jì)證據(jù)獲取不充分，函證程序存在缺陷，會(huì)計(jì)師事務(wù)所以及相關(guān)會(huì)計(jì)師均被依法處罰，合計(jì)罰沒(méi)610余萬(wàn)元。另一方面，對(duì)嚴(yán)重失職失責(zé)違法主體堅(jiān)決給予“資格罰”。如上半年對(duì)履職不到位的中介機(jī)構(gòu)從業(yè)人員采取市場(chǎng)禁入措施6人次。
全面打擊操縱市場(chǎng)等交易類(lèi)違法
除了從嚴(yán)打擊財(cái)務(wù)造假等信息披露違法行為，全面打擊操縱市場(chǎng)、內(nèi)幕交易等交易類(lèi)違法，助力維護(hù)市場(chǎng)定價(jià)功能正常發(fā)揮，證監(jiān)會(huì)亦毫不松懈。
正如《綜述》中所強(qiáng)調(diào)，“交易行為規(guī)范公平，市場(chǎng)才能內(nèi)在穩(wěn)定?！?/p>
數(shù)據(jù)顯示，上半年，證監(jiān)會(huì)對(duì)操縱市場(chǎng)、內(nèi)幕交易類(lèi)案件共作出處罰45件、同比增長(zhǎng)約10%，處罰責(zé)任主體85人(家)次、同比增長(zhǎng)約37%，罰沒(méi)金額約23億余元、同比增長(zhǎng)約9%。
證監(jiān)會(huì)有關(guān)負(fù)責(zé)人表示，操縱市場(chǎng)行為通過(guò)扭曲交易價(jià)格“騙取”廣大投資者“接盤(pán)”，實(shí)質(zhì)是對(duì)不特定投資者的“欺詐”，必須嚴(yán)厲打擊。
如張某平共控制66個(gè)賬戶，通過(guò)連續(xù)交易、虛假申報(bào)、對(duì)倒交易等手段，在短時(shí)間內(nèi)操縱11只股票交易價(jià)格和交易量，誤導(dǎo)投資者跟進(jìn)買(mǎi)入后快速賣(mài)出牟利，被罰沒(méi)8340萬(wàn)元。
同時(shí)，證監(jiān)會(huì)有關(guān)負(fù)責(zé)人表示，內(nèi)幕交易行為通過(guò)提前獲取消息竊取本屬于廣大投資者的盈利機(jī)會(huì)，證監(jiān)會(huì)堅(jiān)決“出重拳”懲戒。
如吳某杭與內(nèi)幕信息知情人聯(lián)絡(luò)接觸，并控制5個(gè)賬戶內(nèi)幕交易“通潤(rùn)裝備（002150）”，被罰沒(méi)1.06億元；于某因工作原因知悉內(nèi)幕信息，汪某政在內(nèi)幕信息敏感期與于某等聯(lián)絡(luò)接觸，2人內(nèi)幕交易“福日電子（600203）”被合計(jì)罰沒(méi)6370余萬(wàn)元。
《綜述》顯示，上半年一些內(nèi)幕交易案件呈現(xiàn)出“窩案”特征，即在內(nèi)幕信息形成和傳遞過(guò)程中被上市公司內(nèi)部職工和周邊關(guān)系人等多個(gè)主體非法獲取并開(kāi)展內(nèi)幕交易。
此外，證監(jiān)會(huì)從嚴(yán)處理利用未公開(kāi)信息交易、從業(yè)人員買(mǎi)賣(mài)股票等違法行為。如對(duì)某私募基金從業(yè)人員胡某麒利用未公開(kāi)信息交易，罰沒(méi)4800余萬(wàn)元，有力規(guī)范私募行業(yè)投資行為。
強(qiáng)化行政刑事民事立體化追責(zé)
上半年，證監(jiān)會(huì)在做好行政執(zhí)法工作的同時(shí)，積極會(huì)同司法機(jī)關(guān)從刑事追責(zé)、民事糾紛化解等方面持續(xù)發(fā)力，著力提升違法成本，共譜執(zhí)法司法高質(zhì)量發(fā)展協(xié)奏曲。
《綜述》指出，“行政處罰只是追責(zé)鏈條上的一個(gè)環(huán)節(jié)，提高資本市場(chǎng)違法違規(guī)成本必須發(fā)揮自律管理、行政監(jiān)管、行政處罰、刑事追責(zé)和民事索賠等‘幾家抬’合力?！?/p>
上半年，證監(jiān)會(huì)向公安機(jī)關(guān)移送涉嫌證券期貨違法犯罪案件86件。會(huì)同最高人民法院、最高人民檢察院、公安部發(fā)布《關(guān)于辦理證券期貨違法犯罪案件工作若干問(wèn)題的意見(jiàn)》，強(qiáng)化對(duì)財(cái)務(wù)造假、侵占上市公司資產(chǎn)、內(nèi)幕交易、操縱市場(chǎng)等證券期貨違法犯罪行為打擊力度，明確嚴(yán)格控制緩刑適用、加大財(cái)產(chǎn)刑適用和執(zhí)行力度，完善全鏈條打擊、全方位追責(zé)體系，行刑銜接機(jī)制更為通暢。
《綜述》顯示，在堅(jiān)持“應(yīng)移盡移”同時(shí)，對(duì)于公安和司法機(jī)關(guān)依法認(rèn)定不構(gòu)成刑事犯罪并回轉(zhuǎn)證監(jiān)會(huì)管轄的案件，依法實(shí)施行政處罰。
另外，證監(jiān)會(huì)積極推動(dòng)完善民事糾紛多元化解機(jī)制。上半年，證監(jiān)會(huì)除了持續(xù)做好集體訴訟、先行賠付等各項(xiàng)工作，還發(fā)布了《關(guān)于完善證券期貨糾紛多元化解機(jī)制深入推進(jìn)訴源治理的工作方案》，推動(dòng)源頭預(yù)防、就地實(shí)質(zhì)化解糾紛，進(jìn)一步提升資本市場(chǎng)矛盾糾紛預(yù)防化解能力和法治化水平，切實(shí)維護(hù)投資者合法權(quán)益。
最后，在依法嚴(yán)厲打擊各類(lèi)違法行為的同時(shí)，證監(jiān)會(huì)持續(xù)完善認(rèn)定量罰制度規(guī)則線上炒股配資網(wǎng)站，始終堅(jiān)持依法行政，堅(jiān)持嚴(yán)格規(guī)范公正文明執(zhí)法，在量罰中充分考慮違法行為的事實(shí)、性質(zhì)、情節(jié)、社會(huì)危害程度以及當(dāng)事人主觀過(guò)錯(cuò)程度，做到過(guò)罰相當(dāng)、不枉不縱。如在對(duì)財(cái)務(wù)造假相關(guān)案件量罰時(shí)，除涉案金額外，還要綜合考慮造假的手段方式、主觀惡性、對(duì)投資者和市場(chǎng)的影響、危害后果等因素，確保量罰結(jié)果與違法性質(zhì)相匹配。
文章為作者獨(dú)立觀點(diǎn)，不代表配資炒股門(mén)戶觀點(diǎn)
